ARCO fue fundado en 1982 al asociarse la empresa Watson e Hijos con el Ing. Marco A. Valenzuela Yáñez, con el fin de que esta empresa fabricara los componentes de Refrigeración industrial que Watson e Hijos requería.

Así nacieron los primeros productos marca ARCO: Serpentines, Recipientes sujetos a presión, accesorios para fábricas de hielo, tableros eléctricos. Al mismo tiempo que detectaron la demanda de un hielo salubre para consumo humano, se diseñaron las Máquinas fabricadoras de hielo en cilindro, convirtiéndose rápidamente en líderes en su fabricación, por su alta tecnología y eficiencia.

En 1983, ARCO se fusiona con Watson e Hijos y asume la función de contratista. A partir de ese momento se logran excelentes proyectos de Sistemas de Refrigeración Industrial en todo el territorio nacional.

Para 1986 ARCO se consolida como la empresa número uno en la fabricación y venta de máquinas de hielo en México, de tal manera que, aún a la fecha, el 80% de la industria produce hielo con equipo ARCO.

Al iniciar la década de los 90's, el Ing. Watson decide separarse completamente de la empresa al vender su porcentaje de acciones, lo que da como resultado que ARCO se convierta en una empresa independiente y 100% mexicana.

Es entonces cuando consolida a un grupo de empresas especializadas para formar GRUPO ARCO.